TransDigm Group – historik

Aktien er faldet fra omkring 1.330 USD til omkring 1.090 USD og ligger nu tæt på 52-ugers bunden, så værdiansættelsen er blevet markant lavere. Vækst og kvalitet er uændret stærke, mens gældsætningen og regulatorisk modstand mod store opkøb fylder mere.

• Forværret MomentumKursen er faldet fra 1.330 til 1.090 USD og ligger tæt på 52-ugers bunden på 1.071 USD, cirka 25 % under toppen. Momentum-scoren er sænket fra 3 til 2.
• Forbedret VærdiansættelseMarkedsværdien er faldet fra 75,6 til 60,3 mia. USD, og værdiansættelsen er cirka 26,6 gange guidet justeret EPS mod tidligere cirka 44 gange P/E. Value-scoren er hævet fra 4 til 5.
• Forværret VækstVækstscoren er sænket fra 9 til 8, selvom tallene er de samme: 13 % organisk vækst, omsætning på 2.741 mio. USD og helårsguidance på 10,51 mia. USD.
• Ændret BalanceGearingen er nævnt som 5,8 gange nettogæld i forhold til EBITDA mod tidligere cirka 6,2 gange. Samtidig er der udstedt nye obligationer til 6,75 %, så refinansiering og renterisiko fylder mere.
• Ny RisiciRegulatorisk modstand mod store opkøb og mix-forskydning mod OEM-salg er nu fremhævet som risici for marginerne, ud over det eksisterende fokus på forsvarspriser.
• Ændret KatalysatorerOpkøbet af Prince og Izant indgår ikke længere som katalysator. Nye katalysatorer er refinansiering af gælden, særudbytte eller øget kapitalafkast til aktionærerne og stigende forsvarsbudgetter.

Beskrivelsen er lavet automatisk ved at sammenligne med analysen fra 11. sep. 2026.